仅剩10天！告别“3%”。8月21日，蚂蚁保平台首页出现提示。近期，不少保险代理人在朋友圈猛推即将停售的保险产品。
根据国家金融监督管理总局近期下发的《关于健全人身保险产品定价机制的通知》（以下简称《通知》），从9月1日起，预定利率超过2.5%的普通型人身险产品将全部停止销售。
目前，已经有一大波产品正在陆续停售。据悉，在此次人身险产品利率切换过渡期，市场整体比较平稳。
预定利率下调将产生哪些影响？是否应该在预定利率下调前“上车”？这是消费者普遍关心的问题。业内人士认为，核心还是看需求，建议在客观分析的基础上进行理性决策。
中国精算师协会创始会员徐昱琛表示，预定利率下调的影响来看，预定利率的高低直接关系到保险产品对消费者的吸引力以及保险公司的负债成本，预定利率的下调，意味着保险产品的价格可能会上涨，同时保险产品确定的投资回报率可能会降低。
在利率切换过渡期以及切换完成后，市场将呈现怎样的走势、哪一类型产品将成为市场主力，备受业界关注。
徐昱琛认为，整体来看，无论站在消费者还是险企的角度分析，新形势下分红险的占比都可能持续提升。对于消费者而言，由于不同产品的预定利率分批切换，因此，9月，普通型和分红型人身险产品将以2.5%的预定利率并行销售，分红险更有优势。从10月1日起，普通型人身险产品和分红型人身险产品预定利率上限分别为2.5%和2%。静态来看，分红险的预定利率比普通型保险产品低0.5%。不过，根据精算规定，险企要将可分配盈余的70%分配给保单持有人。粗略计算，当险企的投资收益率超过3%时，分红险的收益率就高于普通型人身险。长期来看，保险公司的投资收益率超过3%的可能性很大。
对于险企而言，开发销售“低保证，高浮动”的分红险，使其进可攻、退可守，既能缓解短期的利差损压力，有利于投资端理性进行资产配置，又能将险企利益与消费者进行深度绑定。
对于分红型和万能型保险产品，《通知》提出，要平衡好预定利率或最低保证利率与浮动收益、演示利益与红利实现率的关系，根据账户的资产配置特点和预期投资收益率，差异化设定演示利率。同时，鼓励开发长期分红型保险产品。事实上，多位业内人士表示，自去年8月1日人身险产品预定利率下调后，险企已将重点发力方向确定为分红险，预计在较长一段时间内，分红险的占比将持续提升。
